eToro reicht vertraulich US-Börsengang ein und strebt Bewertung von 5 Milliarden Dollar an: FT

Die soziale Aktien- und Kryptohandelsplattform eToro hat vertraulich bei der Securities and Exchange Commission einen Antrag auf einen Börsengang in den Vereinigten Staaten gestellt, berichtete die Financial Times unter Berufung auf mit der Angelegenheit vertraute Personen.

Das Unternehmen könnte bereits im zweiten Quartal dieses Jahres in New York an die Börse gehen und strebt laut einer der Quellen eine Bewertung von mehr als 5 Milliarden US-Dollar an. Das Unternehmen arbeitet bei seinen Plänen mit Banken wie Goldman Sachs, Jefferies und UBS zusammen, hieß es.

Eine vertrauliche Einreichung bei der US-Regulierungsbehörde ist ein gängiger Ansatz für Unternehmen, die an die Börse gehen wollen, da sie ihnen die Flexibilität bietet, ihre Börsengangpläne fernab der Öffentlichkeit zu finalisieren.

eToro hatte ursprünglich im März 2021 einen Deal abgeschlossen, um über eine Fusion mit einer Special Purpose Acquisition Company mit FinTech Acquisition Corp. V, unterstützt von der Bankunternehmerin Betsy Cohen, zu einem Wert von 10,4 Milliarden US-Dollar an die Börse zu gehen.

Diese Pläne wurden jedoch später im Bärenmarkt 2022 aufgegeben, nachdem die SEC-Zulassung nicht erteilt wurde. Die Bewertung von eToro fiel nach einer im März 2023 angekündigten Finanzierungsrunde in Höhe von 250 Millionen US-Dollar auf 3,5 Milliarden US-Dollar, an der unter anderem die ION Group, SoftBank und Velvet Sea Ventures teilnahmen.

eToro lehnte es ab, sich gegenüber The Block zu äußern.

Begrenzte Börsengänge von Kryptounternehmen

Abgesehen von Bitcoin-Minern ist Coinbase eines der wenigen Kryptounternehmen, das bisher in den USA an die Börse gegangen ist und im April 2021 über eine Direktplatzierung an der Nasdaq unter dem Tickersymbol COIN debütierte. Die digitale Asset-Plattform Bakkt ging im Oktober 2021 über eine SPAC-Fusion an der NYSE an die Börse, wobei das Unternehmen Berichten zufolge von der Trump Media and Technology Group, der Muttergesellschaft von Donald Trumps Truth Social, umworben wurde.

Der USDC-Stablecoin-Emittent Circle hat im Januar 2024 ebenfalls vertraulich einen Antrag auf einen Börsengang seiner Eigenkapitalwerte gestellt, der noch der SEC-Prüfung unterliegt, ist jedoch noch kein börsennotiertes Unternehmen. Ähnlich wie eToro hatte Circle zuvor zugestimmt, über eine Fusion mit einer SPAC namens Concord Acquisition Corp. an die Börse zu gehen, aber auch diese Vereinbarung scheiterte später. 

Im September stimmte eToro zu, 1,5 Millionen US-Dollar zu zahlen, um SEC-Anklagen beizulegen, dass es unrechtmäßig als Broker und Clearingstelle im Zusammenhang mit seinem Kryptogeschäft tätig war, ohne die Feststellungen der Behörde zuzugeben oder zu bestreiten. Es stimmte auch zu, die Unterstützung für bestimmte Token in den USA einzustellen.